ВЫ НЕПРЕМЕННО СТАНЕТЕ БОГАТЫМ. Он часто говорит: . Так что они не то чтобы теряют деньги, а просто не могут их сделать. И тем не менее они считают себя инвесторами. У среднего человека часто существует стереотип торговцев в биржевом зале, наперебой выкрикивающих: !
Для богатого папы это не является инвестированием. Помню, как- то я смотрел по телевизору интервью с Уорреном Баффетом. В ходе беседы он сказал: . Баффет добавил, что не смотрит всяких умников по телевизору или сводки о колебаниях цен на акции, чтобы извлекать из этого рекомендации по инвестированию. В действительности, его инвестирование происходит вдали от всей этой шумихи, раскрутки акций и всех этих людей, которые зарабатывают деньги на так называемых инвестиционных новостях. Инвестирование — это совсем не то, что думает большинство. Много лет назад богатый папа объяснял мне, что инвестирование — это вовсе не то, что думает большинство.
Он говорил: — Многие люди думают, что инвестирование — это волнующий, полный драматизма процесс. Многие люди думают, что инвестирование — это большой риск, удача, угадывание момента и ценные подсказки. Некоторые признают, что мало знают об этом загадочном предмете, и поэтому вверяют себя и свои деньги кому- то, кто, как они надеются, знает больше, чем они.
Многие из так называемых инвесторов хотят показать, что они знают больше, чем другие люди, и поэтому они инвестируют, в надежде доказать, что могут перехитрить рынок. Но хотя многие люди думают, что это и есть инвестирование, это не то, чем инвестирование является для меня. Для меня инвестирование — это план, часто скучный, удручающий и почти механический процесс обогащения.
О'Шонесси) Что срабатывает на Уолл-стрит. Дэвидсон (James Dale Davidson) в книге The Sovereign Individual: Вильяма Риза-Могга (William . Книга-бестселлер О'Шонесси называется "Что срабатывает на Уолл-стрит: руководство по самым результативным инвестиционным стратегиям всех . О'Шонесси в своей книге «Что срабатывает на Уолл-стрит: руководство по самым результативным инвестиционным .
Услышав эти слова, я несколько раз повторил их.— Инвестирование — это план, часто скучный, удручающий и почти механический процесс обогащения? Но для меня инвестирование — такой же простой и скучный процесс, как и следование рецепту выпекания хлеба. Что до меня, то я ненавижу риск. Я просто хочу быть богатым.
Поэтому я просто буду следовать плану, рецепту, формуле. В этом для меня заключается все инвестирование.— Но если инвестирование — просто следование рецепту, тогда почему все люди не следуют этой самой формуле? Я также удивлялся тому, что только трое из сотни американцев являются богатыми людьми. Как это происходит, что так мало людей становятся богатыми в стране, которая была основана на идее, что каждый из нас имеет возможность стать богатым? Я хотел стать богатым. У меня не было денег. Так что сам здравый смысл подсказал мне, что надо найти план или рецепт для того, чтобы разбогатеть, и следовать ему.
Зачем стараться и создавать собственный план, если кто- то другой уже указал тебе путь?— Не знаю, — сказал я. Вот почему только трое из ста становятся богатыми людьми. Люди начинают следовать плану, но вскоре это им надоедает.
Тогда они начинают искать какие- то эфемерные пути для быстрого обогащения. Они повторяют цикл: скука, веселье и вновь скука всю свою оставшуюся жизнь. Вот почему они так и не становятся богатыми. Они не в состоянии вынести скуку, следуя простому, незатейливому плану обогащения.
Большинство людей считают, что есть какая- то тайна в том, чтобы обогатиться за счет инвестирования. А многие полагают, что, коль скоро план несложный, он не может быть хорошим. Поверь мне: когда дело касается инвестирования, простое всегда лучше сложного.— А как вы нашли свою формулу? Разница в том, что я не прекратил играть в нее, когда вырос. Помнишь, как много лет назад я часами мог играть в «Монополию» с тобой и Майком?
Я кивнул.— А ты помнишь ту формулу потрясающего богатства, которой учит эта игра? Я опять кивнул.— В чем она заключается? Потом обменяй их на красный отель, — тихо проговорил я, и на меня нахлынули воспоминания детства. Мне было тогда всего 1.
Монополия» была для вас больше, чем игра. Я только не понял, что она учила вас стратегии, рецепту или формуле, как стать богатым.
Я не думал об этом.— Как только я выучил формулу — процесс покупки четырех зеленых домиков и последующего обмена их на один красный отель, — то сразу стал действовать механически. Я мог делать это во сне, и часто, кажется, так оно и было. Я делал это автоматически, не думая. Я просто следовал плану в течение десяти лет, а однажды проснулся и понял, что я богатый.— Это была единственная часть вашего плана? Но эта стратегия была одной из простых формул, которым я следовал. Для меня, если формула сложная, она не стоит того, чтобы ей следовать.
Если ты не можешь выполнять ее автоматически, после того как выучишь ее, ты не должен следовать ей. Вот насколько автоматическими являются инвестирование и обогащение, если у тебя есть простая стратегия и ты следуешь ей. Великая книга для людей, которые считают инвестирование сложным.
На моих занятиях по инвестированию всегда находится циник или кто- нибудь из сомневающихся в идее, что инвестирование — это простой и скучный процесс следования плану. Человек такого типа всегда требует больше фактов, больше данных, больше доказательств, исходящих от умных людей. Поскольку я не являюсь специалистом в технических вопросах, у меня не было научных доказательств, которых требовал такой человек — но только пока я не прочел великую книгу по инвестированию. Джеймс П. О'Шонесси написал прекрасную книгу для людей, которые считают, что инвестирование должно быть рискованным, сложным и опасным. Это прекрасная книга также для тех, кто склонен думать, что может перехитрить рынок. В этой книге приводится академическое и аргументированное доказательство того, что пассивная, или механическая, система инвестирования в большем числе случаев побеждает человеческую систему инвестирования. Эта книга также объясняет то, почему девять из десяти инвесторов не делают деньги.
Книга- бестселлер О'Шонесси называется . О'Шонесси выделяет два базовых типа принятия решений: 1. Клинический, или интуитивный, метод. Основан на знаниях, опыте и здравом смысле. Количественный, или актуарный, метод.
Основан исключительно на доказанных отношениях, основанных на больших выборках данных. О'Шонесси установил, что большинство инвесторов предпочитают интуитивный метод принятия инвестиционных решений. В большинстве случаев инвестор, который использовал интуитивный метод, ошибался или его обыгрывал почти механический метод. Он цитирует Давида Фауста, автора книги .
Другими словами, чисто механический метод выбора акций обыгрывает 8. Это означает, что даже если вы ничего не знаете о выборе акций, то сможете обыграть лучших из так называемых хорошо обученных и образованных профессионалов, если будете следовать чисто механическому, неинтуитивному методу инвестирования. Инструкция По Бухгалтерскому Учету На Хлебопекарных Предприятиях Потребительской Кооперации. Это в точности то, что сказал богатый папа: . Говоря иначе, чем меньше вы думаете, тем больше вы делаете денег при меньшем риске и намного меньшем беспокойстве.
Вот еще интересные идеи, высказанные О'Шонесси: 1. Большинство инвесторов предпочитают личный опыт простым основополагающим фактам или базовым ставкам. Большинство инвесторов предпочитают сложные формулы простым. По- видимому, работает идея, что, если формула не сложная и не трудная, она не может быть хорошей.
Простота — вот лучшее правило инвестирования. О'Шонесси утверждает, что, вместо того чтобы упрощать, . Он также утверждает, что профессиональные инвесторы из крупных инвестиционных фондов склонны делать те же ошибки, что и средние. О'Шонесси пишет: . Вот цитата из книги . Он также утверждает: .
История повторяется. И все же люди хотят верить, что на этот раз все будет иначе. О'Шонесси пишет: . Рынки сейчас компьютеризованны, доминируют торговцы крупными пакетами акций, индивидуальных инвесторов больше нет, а на их месте сидят финансовые менеджеры, управляющие огромными инвестиционными фондами, в которые они отдали свои деньги. Некоторые люди думают, что эти хозяева денег принимают решения иначе, и полагают, что стратегия, отработанная в 5. Ньютон сокрушался, что может . О'Шонесси не говорит, что нужно инвестировать непременно в компании списка S& P 5.
Он просто использовал этот пример для сравнения живых интуитивных инвесторов с механической формулой. Далее он говорит, что инвестирование в S& P 5. Он поясняет, что в течение последних пяти—десяти лет акции крупного бизнеса имели самые лучшие показатели. Тем не менее, если взять данные за последние 4. Урок состоял в том, что чем дольше период времени, для которого у вас есть данные, тем лучше ваши суждения. Он выбрал формулу, которая дает лучший результат на длинных отрезках времени. Богатый папа имел схожую точку зрения.
Вот почему его формула — строить различного рода бизнес, чтобы он покупал ему недвижимость и бумажные активы. Эта формула была формулой- победительницей для создания богатства по меньшей мере в течение 2. Богатый папа говорил: . Но если бы индейцы инвестировали эти деньги с 8- процентным годовым доходом, то они стоили бы сегодня более 2.
Они смогли бы выкупить обратно Манхэттен, и у них еще осталось бы много денег. Проблема была не в количестве денег, а в отсутствии плана. Меня часто раздражает, когда люди подходят ко мне и начинают рассказывать, как они купили акции по 5 долларов, которые выросли в цене до 3. Я раздражаюсь потому, что такого рода истории отвлекают их от собственного плана, от успеха. Подобные истории о ценных подсказках и быстрых деньгах часто напоминают мне рассказ богатого папы: .
Внезапно впереди них на дороге появляются несколько крупных оленей со здоровенными рогами. Водитель, обычно отец семейства, кричит: «Смотрите, какие большие олени!». Водитель тут же сворачивает с дороги, и начинается бешеная погоня за оленями по всей пашне, а затем по лесу. Машину бросает из стороны в сторону, подбрасывает на ухабах. Семья кричит, умоляя водителя остановиться.
Внезапно впереди появляется канава, и машина летит в воду. Мораль такова: вот что случается, когда отвлекаешься от своего простого плана и начинаешь гнаться за большими деньгами. Не нравятся потому, что помню слова богатого папы.
Не обязательно иметь высшее образование, высокооплачиваемую работу или вообще сколько- нибудь денег, чтобы положить чему- то начало. Все, что надо, — это знать, чего хочешь, иметь план и следовать ему.